KYC ( Know Your Customer ) : Meaning, How to Check Your KYC Status & More
Know Your Customer, commonly known as KYC, enables a bank or a financial institution to validate the identity of its customers. You only need to do this once as a first-time investor.
- KYC ( Know Your Customer ) : Meaning, How to Check Your KYC Status & More
- 1. What is KYC ( Know Your Customer )?/केवाईसी क्या है (अपने ग्राहक को जानिए)?
- 2. Why is KYC necessary for mutual fund investments?/म्यूचुअल फंड निवेश के लिए केवाईसी क्यों जरूरी है?
- 3. How to Check if you are already KYC-compliant?/कैसे जांचें कि आप पहले से केवाईसी-अनुपालन कर रहे हैं?
- 4. What are the documents required for KYC?/केवाईसी के लिए आवश्यक दस्तावेज क्या हैं?
- a. ID Proof/आईडी प्रमाण:
- b. Proof of Address/पते का प्रमाण:
- c. Bank Proof/बैंक प्रमाण:
- 5. What are the available KYC procedures/उपलब्ध केवाईसी प्रक्रियाएं क्या हैं?
- a. Offline/ऑफलाइन
- b. Online (Aadhaar KYC)/ऑनलाइन (आधार केवाईसी)
- c. Aadhar-based Biometric (this Option not available now)/आधार आधारित बायोमेट्रिक (यह विकल्प अभी उपलब्ध नहीं है)
- 6. How can you do e-KYC with Malewar Mutual Funds?/आप मलेवार म्यूचुअल फंड के साथ ई-केवाईसी कैसे कर सकते हैं?
- Offline/ऑफलाइन
- Online/ऑनलाइन
- Disclaimer/अस्वीकरण
This article covers everything you need to know about KYC for mutual funds.
1. What is KYC ( Know Your Customer )?/केवाईसी क्या है (अपने ग्राहक को जानिए)?
Money laundering is one of the major menaces in any country’s economy. Financial institutions and the government are constantly on the watch for such illegal activities. Mandating KYC formalities for banking or investment transactions is an effective way to prevent this.
मनी लॉन्ड्रिंग किसी भी देश की अर्थव्यवस्था में प्रमुख खतरों में से एक है। वित्तीय संस्थान और सरकार इस तरह की अवैध गतिविधियों पर लगातार नजर रखे हुए हैं। बैंकिंग या निवेश लेनदेन के लिए केवाईसी औपचारिकताओं को अनिवार्य करना इसे रोकने का एक प्रभावी तरीका है।
The primary objective is to ensure that the deposits/investments are made in the name of a real person and not a fictitious one. It also helps to curb black money. Hence, the Know Your Customer procedure is something that all mutual fund investors have to adhere to via a KYC Registration Agency (KRA). A SEBI-registered entity, KRA holds investors’ information in a single database that all fund houses and intermediaries can access. CAMS, NSE, and KDMS are a few agencies many investors are familiar with.
प्राथमिक उद्देश्य यह सुनिश्चित करना है कि जमा/निवेश वास्तविक व्यक्ति के नाम पर किया गया है न कि काल्पनिक। इससे काले धन पर लगाम लगाने में भी मदद मिलती है। इसलिए, अपने ग्राहक को जानिए प्रक्रिया एक ऐसी चीज है जिसका सभी म्यूचुअल फंड निवेशकों को केवाईसी पंजीकरण एजेंसी (केआरए) के माध्यम से पालन करना होता है। सेबी-पंजीकृत इकाई, केआरए एक ही डेटाबेस में निवेशकों की जानकारी रखता है जिसे सभी फंड हाउस और बिचौलिए एक्सेस कर सकते हैं। CAMS, NSE और KDMS कुछ ऐसी एजेंसियां हैं जिनसे कई निवेशक परिचित हैं।
2. Why is KYC necessary for mutual fund investments?/म्यूचुअल फंड निवेश के लिए केवाईसी क्यों जरूरी है?
As mentioned above, KYC is mandatory if you want to invest in mutual funds. SEBI & AMFI made this a rule in 2012. You need to do it only once (in the initial stage) before the intermediaries such as mutual fund companies, brokerages or distributors. Prior to 2012, it was compulsory to deposit the PAN copy to make investments of Rs. 50,000 and above in one financial year. Now there is no need to submit your PAN Card separately.
जैसा कि ऊपर बताया गया है, अगर आप म्यूचुअल फंड में निवेश करना चाहते हैं तो केवाईसी अनिवार्य है। सेबी और एएमएफआई ने इसे 2012 में एक नियम बनाया था। आपको इसे केवल एक बार (शुरुआती चरण में) म्युचुअल फंड कंपनियों, ब्रोकरेज, या वितरकों जैसे मध्यस्थों के सामने करने की आवश्यकता है। 2012 से पहले, रुपये का निवेश करने के लिए पैन कॉपी जमा करना अनिवार्य था। एक वित्तीय वर्ष में 50,000 और उससे अधिक। अब आपको अपना पैन कार्ड अलग से जमा करने की जरूरत नहीं है।
3. How to Check if you are already KYC-compliant?/कैसे जांचें कि आप पहले से केवाईसी-अनुपालन कर रहे हैं?
The mutual fund, if invested well, is one way to build your wealth faster. As a diligently monitored investment scheme, KYC is the first step to mutual fund investment. You may be already KYC-compliant though. It is now very easy to check your KYC status online. You can go to the official website of CDSL Ventures Limited OR KARVY KRA and enter your PAN number to check if you are KYC compliant or not. If you are KYC compliant then no need to do KYC again.
म्यूचुअल फंड, अगर अच्छी तरह से निवेश किया जाता है, तो यह आपके धन को तेजी से बनाने का एक तरीका है। परिश्रम से निगरानी की जाने वाली निवेश योजना के रूप में, केवाईसी म्यूचुअल फंड निवेश का पहला कदम है। हालांकि आप पहले से ही केवाईसी-अनुपालक हो सकते हैं। अब अपना केवाईसी स्टेटस ऑनलाइन चेक करना बहुत आसान है। आप सीडीएसएल वेंचर्स लिमिटेड या कार्वी केआरए की आधिकारिक वेबसाइट पर जा सकते हैं और यह जांचने के लिए अपना पैन नंबर दर्ज कर सकते हैं कि आप केवाईसी के अनुरूप हैं या नहीं। अगर आप केवाईसी कंप्लेंट हैं तो दोबारा केवाईसी करने की जरूरत नहीं है।
4. What are the documents required for KYC?/केवाईसी के लिए आवश्यक दस्तावेज क्या हैं?
Investors need to submit the following documents along with their Know Your Client Application Form and a Passport size photograph.
निवेशकों को अपने ग्राहक को जानिए आवेदन पत्र और एक पासपोर्ट आकार के फोटो के साथ निम्नलिखित दस्तावेज जमा करने होंगे।
a. ID Proof/आईडी प्रमाण:
PAN Card, Driving License, Passport copy, Voter ID, Aadhaar Card or bank photo passbook.
पैन कार्ड, ड्राइविंग लाइसेंस, पासपोर्ट कॉपी, वोटर आईडी, आधार कार्ड या बैंक फोटो पासबुक।
b. Proof of Address/पते का प्रमाण:
Recent landline or mobile bill, electricity bill, passport copy, recent Demat account statement, latest bank passbook, ration card, Voter ID, rental agreement, Driving License or Aadhaar card
हालिया लैंडलाइन या मोबाइल बिल, बिजली बिल, पासपोर्ट कॉपी, हालिया डीमैट अकाउंट स्टेटमेंट, नवीनतम बैंक पासबुक, राशन कार्ड, वोटर आईडी, रेंटल एग्रीमेंट, ड्राइविंग लाइसेंस या आधार कार्ड
c. Bank Proof/बैंक प्रमाण:
Bank Passbook, Cancel Cheque, or Bank Statement when must be mentioned Bank Account Number, IFSC Code, and MICR Number.
बैंक पासबुक, कैंसिल चेक या बैंक स्टेटमेंट जब बैंक अकाउंट नंबर, IFSC कोड और MICR नंबर का उल्लेख किया जाना चाहिए।
5. What are the available KYC procedures/उपलब्ध केवाईसी प्रक्रियाएं क्या हैं?
The mutual fund industry has nominated and authorized CDSL Ventures Limited to conduct the Know Your Customer procedure. You can complete the process either offline or online.
म्यूचुअल फंड उद्योग ने अपने ग्राहक को जानिए प्रक्रिया का संचालन करने के लिए सीडीएसएल वेंचर्स लिमिटेड को नामित और अधिकृत किया है। आप प्रक्रिया को ऑफलाइन या ऑनलाइन दोनों तरह से पूरा कर सकते हैं।
a. Offline/ऑफलाइन
- i. Download the KYC application form Individual and fill in the details.
- i. केवाईसी आवेदन पत्र व्यक्तिगत डाउनलोड करें और विवरण भरें।
- ii. Sign and submit a physical copy of the form to the specified authorities or intermediaries through whom you wish to invest in mutual funds.
- ii. फॉर्म की एक भौतिक प्रति पर हस्ताक्षर करें और निर्दिष्ट अधिकारियों या मध्यस्थों को जमा करें जिनके माध्यम से आप म्यूचुअल फंड में निवेश करना चाहते हैं।
- iii. Attach the photocopies of ID proof, residence proof, and a passport-size photo and bank proof along with the form.
- iii. फॉर्म के साथ आईडी प्रूफ, रेजिडेंस प्रूफ और पासपोर्ट साइज फोटो और बैंक प्रूफ की फोटोकॉपी अटैच करें।
b. Online (Aadhaar KYC)/ऑनलाइन (आधार केवाईसी)
Following Details & Documents are Requied:-
- Valid PAN (Permanent Account Number) Issued by Income Tax Department of India.
- Aadhar Card Copy
- Cancel Cheque/Bank Passbook/Bank Statement
- Selfie or photo
- Mother Name
- Mobile Number aadhar Seeded
- Email Id (If any)
Registration Process in BSE StAR MF
How does eKYC using OTP-based Aadhaar verification work?
Aadhaar & PAN Validation/आधार और पैन सत्यापन
- Investors have to send a mobile number & email address any one of them must be seeded in your Aadhaar.
- OTP is sent by CAMS to both mobile & email ID once UIDAI validation is complete
- On successful OTP verification, the Investor uploads a PAN copy which is validated with NSDL
- For Address proof verification, UIDAI will send OTP to the investor to either of registered mobile or email in Step 1
- On successful authentication of OTP, UIDAI will provide Aadhaar PDF and investor photo
- निवेशकों को एक मोबाइल नंबर और ईमेल पता भेजना होगा, उनमें से किसी एक को आपके आधार में जोड़ा जाना चाहिए।
- यूआईडीएआई सत्यापन पूरा होने के बाद ओटीपी मोबाइल और ईमेल आईडी दोनों पर सीएएमएस द्वारा भेजा जाता है।
- सफल ओटीपी सत्यापन पर, निवेशक एक पैन प्रति अपलोड करता है जिसे एनएसडीएल के साथ सत्यापित किया जाता है।
- पता प्रमाण सत्यापन के लिए, यूआईडीएआई निवेशक को चरण 1 में पंजीकृत मोबाइल या ईमेल पर ओटीपी भेजेगा।
- ओटीपी के सफल प्रमाणीकरण पर, यूआईडीएआई आधार पीडीएफ और निवेशक फोटो प्रदान करेगा।
Additional Steps/अतिरिक्त कदम
- Investor to fill in additional details – resident status, occupation etc.
- Signed canceled cheque to be uploaded by Investor. Basis OCR, Bank details will get filled automatically
- IMPS validation basis the cheque uploaded to match the name on the cheque with the name in PAN
- If there is a 70+% name match, the investor will proceed to upload e-signature
- Upon successful submission of details, KYC status becomes – Under Process & this PAN becomes investment ready
- निवेशक को अतिरिक्त विवरण भरना होगा – निवासी की स्थिति, व्यवसाय आदि।
- हस्ताक्षरित रद्द चेक निवेशक द्वारा अपलोड किया जाना है। आधार ओसीआर, बैंक विवरण अपने आप भर जाएंगे।
- IMPS सत्यापन के आधार पर अपलोड किया गया चेक पैन में नाम के साथ चेक पर नाम से मेल खाता है।
- यदि 70+% नाम मेल खाता है, तो निवेशक ई-हस्ताक्षर अपलोड करने के लिए आगे बढ़ेगा।
- विवरण सफलतापूर्वक जमा करने पर, केवाईसी स्थिति बन जाती है – प्रक्रिया के तहत और यह पैन निवेश के लिए तैयार हो जाता है।
c. Aadhar-based Biometric (this Option not available now)/आधार आधारित बायोमेट्रिक (यह विकल्प अभी उपलब्ध नहीं है)
If you have the Aadhaar Card, you can opt for Aadhaar-based KYC. You may request an official from the fund house or agency to visit you at home or office to collect the details. Submit a copy of your Aadhaar to the fund house or broker or distributor, and they will map your fingerprints on their scanner and link it to the Aadhaar database. By matching the fingerprint to that in the database, your details there will pop up. This means that they have validated your KYC before proceeding with your mutual fund investment.
यदि आपके पास आधार कार्ड है, तो आप आधार-आधारित केवाईसी का विकल्प चुन सकते हैं। आप विवरण एकत्र करने के लिए फंड हाउस या एजेंसी के किसी अधिकारी से घर या कार्यालय में मिलने का अनुरोध कर सकते हैं। फंड हाउस या ब्रोकर या वितरक को अपने आधार की एक प्रति जमा करें, और वे आपके फिंगरप्रिंट को अपने स्कैनर पर मैप करेंगे और इसे आधार डेटाबेस से लिंक करेंगे। डेटाबेस में फ़िंगरप्रिंट का मिलान करने पर, वहां आपकी जानकारी पॉप अप हो जाएगी। इसका मतलब है कि उन्होंने आपके म्यूचुअल फंड निवेश के साथ आगे बढ़ने से पहले आपके केवाईसी को मान्य कर दिया है।
6. How can you do e-KYC with Malewar Mutual Funds?/आप मलेवार म्यूचुअल फंड के साथ ई-केवाईसी कैसे कर सकते हैं?
Offline/ऑफलाइन
- To do KYC Physical option, an investor needs to visit the nearest CAMS or KARVY, Or Any AMC (Asset Mananagement Company) office with all required documents mentioned in the Offline process.
- केवाईसी भौतिक विकल्प करने के लिए, एक निवेशक को ऑफ़लाइन प्रक्रिया में उल्लिखित सभी आवश्यक दस्तावेजों के साथ नजदीकी CAMS or KARVY, Or Any AMC (Asset Mananagement Company) कार्यालय में जाना होगा।
Online/ऑनलाइन
- To complete your KYC online need to send the documents on our Official WhatsApp number +917020646038 Or E-mail us at [email protected] , it would be taken 2 to 7 working days to get registered. However, it would complete your e-KYC online with Malewar Mutual Funds Services, which will not take more than ten minutes, and your KYC status will be Under Process Immediately.
- The entire investment process itself will take only 20 minutes once your KYC has been done.
- अपना केवाईसी ऑनलाइन पूरा करने के लिए हमारे आधिकारिक व्हाट्सएप नंबर +917020646038 पर दस्तावेज भेजने की जरूरत है या हमें [email protected] पर ई-मेल करें, इसे पंजीकृत होने में 2 से 7 कार्यदिवस लगेंगे। हालांकि, यह आपके ई-केवाईसी को मालेवार म्यूचुअल फंड सर्विसेज के साथ ऑनलाइन पूरा कर देगा, जिसमें दस मिनट से अधिक समय नहीं लगेगा, और आपकी केवाईसी स्थिति तुरंत प्रक्रिया में होगी।
- एक बार आपका केवाईसी हो जाने के बाद पूरी निवेश प्रक्रिया में केवल 20 मिनट का समय लगेगा।
Disclaimer/अस्वीकरण
Your documents and your information are safe with us, so you can rest assured.
आपके दस्तावेज़ और आपकी जानकारी हमारे पास सुरक्षित हैं, इसलिए आप निश्चिंत हो सकते हैं।
In short, KYC should precede your mutual fund investment and is the first step toward investment. Do it once as a first-time user and you will be KYC-compliant for all your future mutual fund transactions forever.
